4.11: المطلوبات المتداولة

يعد فهم قدرة الشركة على الوفاء بالتزاماتها قصيرة الأجل أمرا أساسيا لتقييم الصحة المالية. هذا هو المكان الذي يتم فيه التركيز على الالتزامات الحالية. يجب تسوية هذه الالتزامات المدرجة في الميزانية العمومية في غضون عام ، مما يجعلها مؤشرات رئيسية للسيولة والاستقرار التشغيلي.

الأنواع الرئيسية للمطلوبات المتداولة

غالبا ما تشمل الالتزامات المتداولة الحسابات الدائنة والاقتراض قصير الأجل والنفقات المستحقة. الحسابات الدائنة هي المبالغ المستحقة للموردين. تغطي القروض قصيرة الأجل القروض أو الائتمان المستحق في غضون عام. يمكن أن تشمل النفقات المستحقة الأجور والفوائد والضرائب التي تم تكبدها ولكن لم يتم دفعها بعد. تعكس هذه الالتزامات حاجة الشركة إلى إدارة السيولة على المدى القريب.

تساعد النسبة الحالية ، التي تعرف بأنها الأصول المتداولة مقسومة على المطلوبات المتداولة ، على قياس المرونة المالية. تشير النسبة أعلى من واحد إلى أن الشركة يمكنها الوفاء بالتزاماتها بشكل مريح ، في حين أن النسبة الأقل من واحد قد تشير إلى مخاوف السيولة.

الآثار المترتبة على أصحاب المصلحة

يستخدم المستثمرون والدائنون الالتزامات المتداولة لتقييم مخاطر الشركة على المدى القصير. قد تواجه الشركة ذات المطلوبات المتداولة المرتفعة بالنسبة للأصول قيودا على التدفق النقدي ، مما قد يؤثر على العمليات أو شروط الاقتراض.

فعلى سبيل المثال، تبلغ النسبة الجارية لشركة التي تبلغ 000 80 دولار من الخصوم المتداولة و000 100 دولار من الأصول المتداولة 1.25، مما يشير إلى تغطية كافية في الأجل القصير. تساعد المراقبة المنتظمة لهذه الأرقام على ضمان الاستمرارية التشغيلية والمرونة المالية.

الالتزامات المتداولة هي التزامات مالية يجب على الشركة دفعها في غضون عام واحد. تظهر تحت قسم الخصوم في الميزانية العمومية وتمثل ديون قصيرة الأجل أو مدفوعات مستحقة قريبا.

تشمل بعض الأمثلة الشائعة للالتزامات المتداولة المبالغ المستحقة للموردين ، والتي تسمى الحسابات الدائنة ، والقروض قصيرة الأجل المأخوذة من البنوك ، والرواتب المستحقة للموظفين ، والفوائد المستحقة على القروض ، والضرائب المستحقة للحكومة.

تعتبر الالتزامات الحالية مهمة لأنها تشير إلى مقدار الأموال التي ستحتاجها الشركة للوفاء بالتزاماتها المالية في المستقبل القريب.

على سبيل المثال ، لنفترض أن شركة Apex Corporation مدينة بخمسين ألف دولار في الحسابات الدائنة ، وعشرين ألف دولار في شكل قروض قصيرة الأجل ، وعشرة آلاف دولار من الرواتب المستحقة الدفع ، وخمسة آلاف دولار من الضرائب. إجمالا ، يضيف هذا ما يصل إلى خمسة وثمانين ألف دولار من الالتزامات الجارية.

إذا كان لدى Apex ما يكفي من الأصول المتداولة ، مثل النقد أو المخزون أو حسابات القبض ، لتغطية هذا المبلغ ، فإنها تعتبر مستقرة ماليا ويمكنها الاستمرار في العمل دون انقطاع.

غالبا ما يراجع المستثمرون والدائنون هذه الأرقام لتقييم الصحة المالية للشركة على المدى القصير.