5.18: Bankkapital

Banken sind unter den Unternehmen einzigartig , da sie mit einer Mischung aus Eigentümergeldern, Kundeneinlagen und geliehenem Geld arbeiten. Obwohl Einlagen die bekannteste Finanzierungsquelle sind, muss jede Bank mit einer Anfangsfinanzierung beginnen, die von ihren Eigentümern bereitgestellt wird – bekannt als Bankkapital oder Aktionärskapital. Dieses Kapital ist nicht nur eine Start-up-Voraussetzung; Sie ist auch ein zentrales Maß für die finanzielle Gesundheit einer Bank.

Kapital als Verlustabsorber

Wenn eine Bank Kredite vergibt, Staatsanleihen kauft oder in Gebäude und Technologie investiert, verwendet sie eine Kombination aus Kapital und geliehenen Mitteln. Wenn einige Vermögenswerte an Wert verlieren – etwa wenn Kredite ausfallen – wird der Verlust zuerst vom Bankkapital absorbiert. Dieses Design schützt Einleger und andere Gläubiger, da deren Forderungen vor einer Ausschüttung an die Aktionäre beglichen werden. Übersteigen die Verluste das verfügbare Kapital, wird die Bank insolvent, was zu einem regulatorischen Eingreifen führt.

Regulatorische Aufsicht und Kapitalzuvermögen

Um das Bankensystem zu schützen, erheben Regulierungsbehörden wie die Federal Reserve Mindestkapitalanforderungen, die oft als Kapitalverhältnisse ausgedrückt werden. Ein zentrales Maß ist das Common Equity Tier 1 (CET1)-Verhältnis, das hochwertiges Kapital – hauptsächlich Stammaktien und einbehaltene Gewinne – mit risikogewichteten Vermögenswerten vergleicht. Höhere Kapitalquoten bieten einen stärkeren Puffer gegen unerwartete Verluste.

Wenn das Kapital einer Bank unter die erforderlichen Schwellenwerte fällt, können die Aufsichtsbehörden Korrekturmaßnahmen ergreifen, wie das Stoppen von Dividendenzahlungen, die Begrenzung des Vermögenswachstums oder die Anforderung eines Kapitalsanierungsplans. Diese Maßnahmen zielen darauf ab, Vertrauen zu wahren, die Stabilität im Finanzsystem zu gewährleisten und Einleger vor Verlusten zu schützen.

Im Wesentlichen ist Bankkapital sowohl die Grundlage für den Betrieb einer Bank als auch ihre erste Verteidigungslinie gegen Insolvenz.

Eine Bank startet nicht ausschließlich mit Kundeneinlagen. Es braucht Geld von seinen Besitzern, um loszulegen. Dies wird als Bankkapital oder Eigenkapital der Eigentümer bezeichnet.

Betrachten wir ein hypothetisches Beispiel. Eine Bank wird mit Kapital gegründet, das von ihren Eigentümern beigesteuert wird. Es sammelt auch Einlagen von Kunden und kann Geld von anderen Banken oder Investoren leihen. All diese Mittel werden verwendet, um Vermögenswerte zu schaffen.

Zu diesen Vermögenswerten gehören vergebene Kredite, erworbene Staatsanleihen und gebaute physische Infrastruktur.

Stellen Sie sich nun vor, einige dieser Vermögenswerte verlieren an Wert, wenn Kreditnehmer ihre Kredite nicht zurückzahlen können.

Die Bank schuldet weiterhin Einlegern und Kreditgebern Geld. Der Verlust wird jedoch zunächst vom Kapital der Eigentümer absorbiert. Ist der Verlust gering, kann die Bank weiterhin normal arbeiten. Aber wenn es groß genug ist, um das Kapital zu eliminieren, wird die Bank insolvent – das heißt, sie hat nicht mehr genügend Vermögenswerte, um ihre Verbindlichkeiten zu decken.

Um solche Vorfälle zu verhindern, überwacht die Federal Reserve das Kapitalniveau genau. Wenn das Kapital einer Bank zu niedrig sinkt, kann die Fed Dividendenzahlungen an Aktionäre blockieren, riskante Kreditvergabe einschränken oder einen Plan zur Kapitalwiederherstellung fordern.